Hisse senedi fiyatlarının çeşitli zaman serisi modelleriyle yapılmış öngörüsü: İstanbul Menkul Kıymetler Borsası örneği

Date

1999

Author

Önder, A. Özlem
Metin, Kıvılcım
Muradoğlu, Gülnur

Metadata

Show full item record

This work is licensed under a Creative Commons Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 International License.

Item Usage Stats

82
views

67
downloads

Cite This

Bu çalışma, çeşitli zaman serisi modellerini kullanarak, İstanbul Menkul Kıymetler Borsası (İMKB) endeksi için öngörülerde bulunmakta ve modellerin öngörü performanslarını karşılaştırmaktadır. İMKB'nin gelişmekte olan piyasa özellikleri göz önüne alınarak, hisse senedi fiyatlarının; para arzı, enflasyon haddi, faiz haddi, döviz kuru ve bütçe dengesi yoluyla öngörüsüne çalışılmıştır. İlk olarak verilerin zaman serisi özellikleri incelenmiş, birim kök ve eşbütiinleşme sınaması yapılmıştır. Ardından vektör otoregresyon (VAR), hata düzeltme modeli (HDM) ve tek değişkenli ARIMA modelleriyle, 1986 (1)-1995 (12) dönemini kapsayan aylık veriler kullanılarak tahmin gerçekleştirilmiştir. Örnek dışı öngörü uygulamasına göre, daha yalın olan tek değişkenli ARIMA modelinin daha iyi performansa sahip olduğu gözlenmektedir.

URI

http://www2.feas.metu.edu.tr/metusd/ojs/index.php/metusd
https://hdl.handle.net/11511/108251

Collections

Department of Economics, Article